İstithmar Dünyası - Istithmar World
 | |
| Tip | yan kuruluş |
|---|---|
| sanayi | Finans ve sigorta |
| Kurulan | Dubai , BAE (2003) |
| Merkez | , |
hizmet alanı |
BAE Çin Amerika Birleşik Devletleri |
Kilit kişiler |
Ahmed bin Saeed Al Maktoum , Başkan |
| Ürün:% s | Finansal hizmetler |
| ebeveyn | Dubai Dünyası |
| İnternet sitesi | www.istithmarworld.com www.istithmar.world |
Istithmar World ("istithmar", "yatırım" için Arapçadır ) Dubai , Birleşik Arap Emirlikleri (BAE) merkezli bir yatırım firmasıdır . Bu şirket, Dubai hükümetine ait bir şirket olan Dubai World'e ait bir devlet işletmesidir ve 2003 yılında kurulmuştur. Başlangıçta "Istithmar" olarak bilinen şirket, 2008 yılında "Istithmar World" olarak yeniden adlandırılmıştır.
2003 yılında Dubai World'ün yatırım firması olarak kurulan Istithmar World, küresel çapta özel sermaye ve alternatif yatırım fırsatları konusunda uzmanlaşmıştır. Kuruluşundan bu yana geçen beş yıl içinde Istithmar World, Kuzey Amerika ve Avrupa'dan Asya ve Orta Doğu'ya kadar çeşitli pazarlarda ve tüketici, endüstriyel, finansal hizmetler ve gayrimenkul dahil olmak üzere çeşitli sektörlerde bir yatırım portföyü inşa etti.
3.8 milyar dolarlık yatırımı ve buna bağlı 14 milyar dolarlık borcu içeren Istithmar'ın yatırım portföyünün bir analizi, olumlu bir performans göstermedi. Bazı durumlarda, Istithmar varlıkların kontrolünü kaybetti veya zararına sattı. Dubai World'ün bir yan kuruluşu olan şirket, ana ortağının yüksek borç seviyeleriyle ilgili çok sayıda basın haberinde adı geçti. 2009'un sonlarından bu yana, şirket yüksek profilli yöneticilerin çok sayıda ayrılışını gördü.
Bölümler
Merkezi Birleşik Arap Emirlikleri, Dubai'de bulunan ve Şanghay , Çin ve New York City , Amerika Birleşik Devletleri'nde ofisleri bulunan Istithmar World, ayrı olarak yönetilen üç bölümü aracılığıyla yatırım yapıyor: Istithmar World Capital, Istithmar World Aviation ve Istithmar World Ventures.
- Istithmar World Capital, Istithmar World'ün özel sermaye ve alternatif yatırım koludur. IWC, kuruluşundan bu yana 35'in üzerinde yatırım yapmıştır.
- Istithmar World Aviation, havayolları, imalat, mühendislik ve finansman dahil olmak üzere havacılık ve uzay endüstrisinin hızla büyüyen sektörlerine yatırım yapıyor.
- Istithmar World Ventures, gelecek vaat eden start-up'lara ve sıfırdan girişime gerekli finansal ve yönetimsel kaynakları sağlayan bir risk sermayesi platformudur.
yönetim kurulu ve yönetim
İstithmar Kurulu, Başkan Şeyh Ahmed bin Saeed Al Maktoum tarafından yönetiliyor . Diğer Yönetim Kurulu Üyeleri arasında Mohammad Ibrahim Al Shaibani (Dubai İktidar Mahkemesi Genel Müdürü), Abdul Rahman Saleh Al Saleh (Finans Departmanı Genel Müdürü), Hamad Mubarak Bu Amim ( Dubai Ticaret ve Sanayi Odası Genel Müdürü ), Sa 'adi Abdul Rahim Hassan Al Rais ve Sun Yong Chang.
2009'un sonunda ve 2010'un başlarında yeniden yapılanma yürürlüğe girene kadar bölümlerin her birinin kendi yönetim ekipleri vardı. Eylül 2009'da ayrıldıklarını açıklayan 2006. 20 Ocak 2010'da Istithmar World Capital'in CEO'su David Jackson firmadan ayrılacağını açıkladı. Nakheel'in CIO'luğundan Istithmar'ın CIO'suna terfi eden Andy Watson, CEO vekili oldu.
Temmuz 2012'de, İstithmar yönetim kurulu, Dubai World yönetim kurulu tarafından Dubai hükümdarı Şeyh Muhammed bin Rashid Al Maktoum'un talimatı üzerine, birkaç saat sonra tamamen değiştirilmeden önce, başkan Sultan Ahmed Bin Sulayem tarafından yeniden değiştirildi .
26 Kasım 2009'da Wall Street Journal, Dubai World'ün alacaklılarıyla 6 aylık bir borç durdurma anlaşması imzalamaya çalıştığını bildirdi. Duyuruya cevaben Moody's ve Standard & Poor's, Dubai hükümetiyle ilgili çeşitli kuruluşların borçlarını düşürdü ve Moody's, etkilenen kuruluşların notlarını alt yatırım sınıfı statüsüne indirdi. Duyurunun etkisi, dünya çapındaki hisse senedi piyasalarının olumsuz etkisi ve Dubai ile ilgili kuruluşlar tarafından ihraç edilen borcun sigortalanmasının maliyetinde önemli bir artış ile küresel finans piyasalarında yaygın bir korkuydu.
30 Kasım 2009'da Dubai World, söylentilere ve yanlış anlaşılmalara karşı koymak amacıyla bir açıklama yaptı. Dubai World'den yapılan açıklamada, Istithmar'ın önerilen yeniden yapılandırma sürecinin bir parçası olmayacağı belirtildi. Bunun yerine yeniden yapılandırma süreci, özellikle Nakheel olmak üzere mülkle ilgili birkaç yan kuruluşa odaklanacaktır. Açıklamada, önerilen yeniden yapılandırmaya konu olan toplam borcun yaklaşık 26 milyar dolar olduğu belirtildi.
Yatırım Portföyü
Istithmar World Capital, internet sitesinde dünya genelinde 35 yatırımda 3,5 milyar dolarlık sermaye kullandığını belirtiyor. Mart 2009'da Financial Times ile yaptığı bir röportajda, dönemin CEO'su David Jackson, Istithmar tarafından yönetilen toplam varlıkların küresel mali kriz nedeniyle düştüğünü ve 2008 sonunda 9 milyar dolar olduğunu belirtti. Makalede Jackson, Istithmar, kuruluşundan bu yana yaklaşık %10'luk getiri sağlamıştır. The Times'ın 7 Şubat 2010 tarihli haberine göre, Istithmar kuruluşundan itibaren toplam 3,8 milyar dolarlık öz sermaye yatırımı yaptı ve 14 milyar dolarlık ek borç aldı.
Mevcut ve tarihi yatırımlar şunları içerir:
- Hyflux , Singapur merkezli bir su tesisi . Istithmar, Temmuz 2004'te yaklaşık 25 milyon S$'a %20 hisse satın aldı. Istithmar, hissesini 2009'un başlarında sattı. Ocak 2010'da Istithmar, Hyflux ile varantların potansiyel kullanımı konusunda yasal bir anlaşmazlığa girdi.
- Time Warner , ABD medya şirketi. Istithmar, Şubat 2006'da %2,4 hisse satın aldı ve yatırımda onlarla birlikte çalışması için Carl Icahn'ı tuttu. 2006'nın başlarında, Time Warner'ın hisse senedi fiyatı hisse başına 50 doların üzerinde işlem gördü. Jackson, hissenin hisse fiyatının hisse başına 50 doların altında işlem gördüğü 2008'in ikinci yarısında satıldığını açıkladı.
- InterContinental Oteller Grubu . Eylül 2007'de satın alındı ve 2009'un sonuna doğru satıldı. Jackson, Istithmar'ın yatırımdan geri dönüş yapmadığını belirtti.
- Barneys New York , bir perakendeci. Haziran 2008'de 825 milyon dolara satın alındı. Eylül 2009'da Istithmar, Barney's tarafından iflas başvurusunda bulunduğuna dair söylentilere karşı bir bildiri yayınladı. Istithmar'ın Barneys'in mali durumu hakkındaki söylentileri dağıtma isteğine rağmen, Wall Street Journal, Barneys'in borcunun bir kısmına sahip olan ABD'li milyarder Ronald Burkle'ın borcunu dönüştürmeyi ve 80 milyon dolar karşılığında Barneys'e 50 milyon dolar daha enjekte etmeyi teklif ettiğini bildirdi. şirketteki % hissesi. Istithmar, Mayıs 2012'de, Barney'nin borcunu 590 milyon dolardan 50 milyon dolara düşüren bir anlaşmada şirketin en büyük borç vereni olan Perry Capital'e (Istithmar'ın hala azınlık hissesini elinde bulundurmasına rağmen) çoğunluk mülkiyetinden feragat etti .
- Istithmar'ın Temmuz 2006'da 300 milyon dolara satın aldığı ABD'deki özel perakendeci Loehmann's . Satıcı, Loehmann's'ı Ekim 2004'te 178 milyon dolara satın alan Arcapita'ydı .
- Perella Weinberg Partners , bir birleşme ve satın alma butiği. Istithmar, %10 hisse için 100 milyon dolar yatırım yaptı.
- Emeklilik Sigorta Kurumu. Pension Corporation'daki diğer hissedarlar arasında JC Flowers , JP Morgan , Coller Capital , Lloyds Banking Group , Och-Ziff Capital Management , Royal Bank of Scotland , Sampo ve Swiss Re bulunmaktadır . Istithmar, Aralık 2006'da Pension Corporation'a 170 milyon dolar yatırım yapmayı taahhüt etti.
- Gulf Stream Asset Management, bir varlık yönetim şirketidir. Istithmar, Nisan 2008'de çoğunluk hissesini satın aldı. İşlem sırasında Gulf'un yönetimi altında 3,8 milyar dolarlık varlığa sahip . 2009'un sonunda, yönetim altındaki belirtilen varlıkları 3,6 milyar dolara düşmüştü.
- GLG Partners , Londra merkezli bir riskten korunma fonu. Istithmar, %3 hissesini Haziran 2007'de doğrudan GLG'nin kurucularından satın aldı. 3.4 milyar dolarlık ters satın alma, hisse başına 10 dolarlık bir fiyatla hesaplandı. 2009'un sonunda, GLG'nin hisseleri hisse başına 3.22$'dan işlem gördü.
- ESPA International, bir spa ve cilt bakım tedavileri şirketi. Nisan 2008'de Istithmar, ESPA'nın %40 hissesini satın aldı.
- Houghton Mifflin Harcourt , ABD'de bir yayıncı. 22 Şubat 2010'da Houghton Mifflin Harcourt , EMPG ve HMH'nin şirketin finansmanını yeniden yapılandırmak ve kurumsal yatırımcılar tarafından yapılan önemli bir taze nakit yatırımıyla bilançosunu yeniden sermayelendirmek için bir anlaşmaya vardığını duyurdu. Irish Times'a göre, Istithmar ve diğerleri de dahil olmak üzere EMPG'nin mevcut hissedarlarının yatırımları, 3.5 milyar doları aşan birleşik yatırımlarının sıfıra indirildiğini görecek.
- EMPGI , Çin ve Hindistan'da eğitime odaklanan bir yatırım şirketi. EMPGI, Houghton Mifflin Harcourt ve Istithmar'ı kontrol eden holding şirketi EMPG arasındaki ortak girişim olarak Mayıs 2008'de kuruldu .
- Inchcape Shipping Services (ISS), bir liman ve denizcilik işletmesi. Şubat 2010'da Financial Times, Istithmar'ın 600-700 milyon dolar arasında ISS alıcıları aradığını bildirdi. Istithmar, ISS'yi 285 milyon dolara satın aldı.
- Arcapita, Bahreyn merkezli bir yatırım bankası
- Tamweel, bir emlak finans şirketi. Istithmar'ın %21.6 hissesi var. Eylül 2008'de, Istithmar, Tamweel'de çalışan iki yöneticisini mali suistimallerle ilgili soruşturma açılana kadar görevden aldı. Ağustos 2009'da, bir yıl boyunca ücretsiz olarak tutulduktan sonra kefaletle serbest bırakıldılar. Şirketin hisseleri Kasım 2008'den beri borsada askıya alındı. Ancak Bloomberg'e göre, Şubat 2010'da şirket hisselerinin yeniden alım satımı için izin istiyor. Ancak şirketin faaliyetleri için yaklaşık 272 milyon dolara ihtiyacı var.
- Londra Menkul Kıymetler Borsası'nda işlem gören Standard Chartered Bank , 50'den fazla ülkede perakende ve ticari varlığıyla gelişmekte olan piyasalara odaklanıyor. Istithmar'ın %2.7 hissesi var. Istithmar, Ekim 2006'da hissesini 1 milyar dolara satın aldı.
- Bumrungrad Uluslararası Hastanesi , Tayland ve Güney Doğu Asya'da bir sağlık hizmeti sağlayıcısı
- Cirque du Soleil , bir eğlence şirketi. Istithmar, Ağustos 2008'de %20 hisse satın aldı. İlgili bir anlaşmada, Istithmar'ın kardeş şirketi Nakheel, Palm Jumeirah'ta kalıcı bir gösteri geliştirmek için 15 yıllık bir ortaklığa karar verdi. Şubat 2010'da bir Kanada gazetesi, Istithmar'ın 600 milyon dolara satın aldığı tahmin edilen hissesini satmayı düşünebileceğini yazdı.
- Bir Hint Havayolu olan SpiceJet . Istithmar, Aralık 2005'e kadar SpiceJet'e toplam 50 milyon dolar yatırım yaptı. %13.4'lük hissenin tamamı Şubat 2010'da 1.74 milyar rupi (37 milyon dolar) karşılığında satıldı.
- İngiltere'de emlak. Kasım 2009'da Bloomberg, Great Portland Estates'in Londra'da iki bina geliştirme (biri Regent Caddesi'nde, diğeri Oxford Caddesi yakınında) 10 milyon £ ve gelecekteki karlardan bir pay aldığını bildirdi. Istithmar, iki mülkü iki yıl önce 80 milyon £ karşılığında satın almıştı.
- Istithmar Hotels, ilk olarak Nisan 2006'da Istithmar'ın konaklama varlıklarını elinde tutmak için kurulmuş bir yan kuruluştur. Istithmar Hotels, aşağıdakiler dahil olmak üzere bir dizi önemli New York mülkünü satın aldı: W New York Union Square ; Times Meydanı'ndaki Knickerbocker Oteli ; 280 Park Bulvarı ; 450 Lexington Bulvarı ; Helmsley Bina ; ve Mandarin Oriental, New York . Mandarin Oriental'in maliyeti 340 milyon dolardı. O zamanlar Istithmar'ın W Union Square için ödediği oda başına 1 milyon dolarlık büyük bir artış olan 1.37 milyon dolarlık fiyatın altı çizildi. Washington DC'de Istithmar, Ekim 2006'da Hotel Washington'u 150 milyon dolara, o yılın başlarında oteli 120 milyon dolara satın alan Westbrook Partners'tan satın aldı. Londra'da One Trafalgar Square'i satın aldılar. Diğer yatırımlar arasında Taylandlı bir gayrimenkul geliştiricisi olan Raimon Land Public Company Limited'in %25'lik hissesinin satın alınması yer aldı.
- IHI plc. Aralık 2006'da Istithmar Hotels, borsada işlem gören Maltalı bir şirket olan International Hotel Investments'a 178 milyon Euro yatırım yaptı. IHI'nin Mart 2010'da yayınlanan Tahvil İzahnamesi'ne göre İstithmar, IHI'nin %33'üne sahiptir. Istithmar, yatırımını hisse başına 1€'dan yaptı. Malta Menkul Kıymetler Borsası web sitesine göre, 2 Mart 2010'da hisse senedi Eu 0,80'den işlem gördü.
- Nakheel Otelleri. Aralık 2007'de Istithmar Hotels, kardeş şirketi Nakheel Hotels ile birleşerek Nakheel Hotels adını korudu ve Istithmar bölümünün CEO'su birleştirilmiş varlığın CEO'su oldu. O zaman, işletmenin 3 milyar dolarlık yatırımları olduğu bildirildi. Öne çıkan projeler arasında şunlar yer aldı: The Palm Jumeirah'daki Trump International Hotel and Tower (Dubai) ; Mandarin Oryantal New York; W Birlik Meydanı; DC'deki Otel Washington; Kerzner International'da önemli bir öz sermaye hissesi; IHI plc'de önemli bir hisse senedi; ve QE2. Şubat 2008'de Nakheel Hotels, 315 milyon dolarlık bir işletme değerine dayalı olarak bir Meksika tatil beldesinin %50 hissesini satın aldığını duyurdu . Nisan 2008'de Nakheel, Fontainebleau Miami Beach beldesindeki %50 hisse için 375 milyon dolarlık yatırım yaptığını duyurdu . Tatil yeri kendisini mali zorluk içinde buldu ve Mart 2010'da Istithmar ve diğer hissedarlar 100 milyon dolarlık ek bir hisse senedi enjeksiyonu teklif etmek zorunda kaldılar.
- Trump International Hotel and Tower (Dubai) . Aralık 2009'da Donald Trump, CNBC'de bir röportaj yaptı ve Dubai hakkında sorular sordu. Trump Tower'ın 62 katlı ve çatı katları metrekare başına 3.000 $ veya çatı katı 30 milyon $'a mal olan bir bina ile 1,1 milyar dolarlık bir proje olması bekleniyordu. Trump, “Orada Nakheel ile bir anlaşma yapacaktım ve bana ortak olmam için çok para verdiler ve yaklaşık bir yıl önce binayı başlatmaya hazırlanıyorlardı ve hepsi heyecanlandı ve sonra piyasa çöktü. onlara.
- QE2 gemisi. Haziran 2007'de Cunard'dan 100 milyon dolara satın alındı. Şubat 2010'da Press Association, Isithmar'ın, tekneyi Güney Cape Town'daki Victoria & Alfred Waterfront'ta bulunan lüks bir otele dönüştürme planına rağmen QE2'yi satabileceğini yazdı. Afrika.
- Kerzner Uluslararası. Temmuz 2005'te Istithmar , Dubai'deki Palm Jumeirah'ta bir tatil yeri olan Atlantis, The Palm'ı inşa etmek için Kerzner ile bir ortaklığa girdi . Proje 1.2 milyar $ değerinde olup, bunun 500 milyon $'ı hissedarlardan öz sermayedir. Mart 2006'da, Istithmar, Kerzner International'ı 3.6 milyar dolarlık bir işlemle özel almak için bir konsorsiyuma liderlik etti. Istithmar, anlaşmadaki payını %13'ten %30'a çıkardı.
- W Otel, New York Union Meydanı. Times, Istithmar'ın borçlarını temerrüde düştükten sonra W Hotel'deki hissesi için 2 milyon doları kabul ettiğinde 283 milyon dolar zarara uğradığını bildirdi. Lubert-Adler Real Estate Funds'ın bir iştiraki olan LEM, artık oteli kontrol ediyor. 1 Mart 2010'da Bloomberg, Istithmar'a borç veren 201 Park Avenue South PEH LLC'nin Istithmar'a "Istithmar'ın otel tadilatını finanse etmek için kurulmuş bir hesaptan yaklaşık 3.2 milyon doları zimmete geçirdiğini ve bu fonları kendi hesabına uygunsuz bir şekilde kullandığını" iddia ederek dava açtığını bildirdi. kişisel kullanımlar" ve 75 milyon doların üzerinde kredi garantisi.
- Knickerbocker Oteli. Wall Street Journal, 3 Mart 2010'da Istithmar'ın Danske Bank'a olan 300 milyon dolarlık ipoteği için temerrüde düştüğünü bildirdi. 42. ve Broadway'deki New York'taki 300.000 metrekarelik (28.000 m 2 ) binaya ek olarak, Istithmar 76 milyon $'a bitişik bir site satın almıştı. Plan, binayı mevcut kullanımından, bir ofis bloğundan lüks bir otele dönüştürmekti.
- Palm Utilities , tamamı Istithmar World'e ait olan Dubai merkezli bir kamu hizmetleri şirketidir. Palm Utilities, Dubai'deki çeşitli topluluklara ve gelişmelere soğutulmuş su ve bölgesel soğutma hizmetleri sağlayan Palm District Cooling'in bir holding şirketidir.
Önceki yatırım listesine ek olarak, Ekim 2009'da duyurulan Dubai World'ün yeniden organizasyonu, yatırım yönetimi perspektifinden bir dizi başka varlığın Istithmar'a devredilmesine yol açtı. Bu varlıklar, Afrika Kıtası için bir yatırım aracı olan Dubai World Africa'yı içeriyordu. Amiral gemisi yatırım , Güney Afrika'nın Cape Town kentindeki Victoria & Alfred Waterfront'tur . Diğer yatırımlar arasında Güney Afrika, Ruanda, Komorlar, Mozambik, Senegal ve Zimbabve'de faaliyet gösteren Afrika'daki oyun rezervleri, vahşi yaşamı koruma ve eko turizm yer alıyor.